Một US Trustee muốn fintech Synapse gặp khủng hoảng được thanh lý thông qua phá sản Chapter 7, tố cáo 'quản lý tệ hại'

Tính khả thi của startup Synapse về dịch vụ ngân hàng đã từ tệ đến tồi tệ hơn trong tuần này sau khi một US Trustee đã nộp đơn khẩn cấp vào thứ Tư.

Người quản lý đòi chuyển đổi phá sản Chapter 11 của công ty thành phá sản Chapter 7, theo tài liệu tòa án.

Người quản lý viết rằng việc cần phải tới Chapter 7 là kết quả từ việc Synapse "tệ hại" quản lý tài sản của mình sao cho các tổn thất vẫn tiếp diễn mà không có "khả năng tái tổ chức hợp lý" sẽ cho phép công ty vượt qua vấn đề và tiếp tục hoạt động.

Sự phát triển mới này là quan trọng vì người sáng lập Synapse, Sankaet Pathak, tháng trước tố cáo rằng các đối tác cũ nợ hàng triệu USD cho công ty, theo quyết toán của riêng mình, và không trả tiền. Những đối tác đó đã khẳng định rằng các cáo buộc của Synapse "không có giá trị".

Synapse có trụ sở tại San Francisco, thành lập vào năm 2014 bởi Bryan Keltner và Pathak. Công ty cung cấp các dịch vụ như là một trung gian giữa đối tác ngân hàng Evolve Bank & Trust và công ty khởi nghiệp ngân hàng Mercury, cùng với những người khác.

Synapse nộp đơn phá sản Chapter 11 vào ngày 22 tháng 4 và, cùng lúc, thông báo rằng tài sản của mình sẽ được TabaPay mua lại.

Nhưng vào ngày 9 tháng 5, TechCrunch đưa tin rằng việc mua lại tài sản của Synapse trị giá 9,7 triệu USD của TabaPay đã đổ vỡ. Lúc đó, Synapse nói rằng vấn đề là do đối tác ngân hàng Evolve Bank & Trust. Evolve tuyên bố rằng họ không liên quan đến việc bán và không có lỗi. Mercury cũng khẳng định rằng các cáo buộc của Synapse về việc nợ tiền "không có giá trị".

Nhưng cuộc cãi vã giữa các công ty vẫn tiếp tục. Vào ngày 13 tháng 5, Evolve Bank & Trust đã nộp đơn để yêu cầu phục hồi quyền truy cập vào hệ thống bảng điều khiển của Synapse sau khi tuyên bố rằng họ bị từ chối quyền truy cập vào hệ thống máy tính của công ty khởi nghiệp và đã buộc phải đóng băng tài khoản người dùng cuối.

Theo tài liệu tòa án, US Trustee tuyên bố rằng Synapse "bí ẩn" ngắt kết nối với hệ thống máy tính của mình vào cuối tuần.

“Mặc dù có tranh chấp giữa các bên nhưng không có lý do hợp lý nào để Debtor [Synapse] cắt quyền truy cập vào hệ thống máy tính của mình và thực sự Debtor đã tuyên bố rằng quyền truy cập đã được phục hồi. Không hề có tranh chấp rằng những hành động này đã đóng một vai trò quan trọng trong việc người dùng cuối mất quyền truy cập vào nguồn tiền của họ. Tối thiểu cần có một người quản lý độc lập để xem xét xem có thể đạt được một giải pháp giảm thiểu thêm hơn cho người gửi tiền. Vì tất cả những lý do này, Debtor đã quản lý tệ hại và đủ lý do để chuyển đổi vụ án này sang Chapter 7.”

Synapse thừa nhận rằng công ty không còn tiền mặt nữa hoặc phê duyệt để sử dụng bất kỳ tiền mặt nào sau thứ Sáu, ngày 17 tháng 5.

Một cuộc điều trần đã được lịch trình cho đơn khẩn cấp của US Trustee vào ngày 17 tháng 5.

Hy vọng vẫn còn trong việc các phiên tòa có thể tiếp tục mà không có thêm tình huống huyết mạch. Trong cuộc họp ủy ban chủ nợ diễn ra vào ngày 15 tháng 5, được chia sẻ trên LinkedIn bởi Jason Mikula của Fintech Business Weekly, "đã gợi ý rằng các khách hàng fintech của Synapse có thể cung cấp một số loại quỹ cho công ty để cho phép nó tiếp tục hoạt động trong Chapter 11, ước lượng là để giải quyết sự gián đoạn cho người dùng cuối.”

TechCrunch đã liên hệ với Synapse để có nhận xét.

Một người phát ngôn của Evolve đã xác nhận với TechCrunch rằng vào ngày 11 tháng 5, "Evolve Bank & Trust phải đối mặt với một thách thức bất ngờ khi Synapse đột ngột và không có thông báo trước tắt quyền truy cập vào bảng thông tin tài khoản và giao dịch được kiểm soát bởi Synapse và cần thiết cho Evolve. Sự gián đoạn đột ngột này ảnh hưởng đáng kể đến khả năng của chúng tôi để duy trì tầm nhìn và sự minh bạch mà Evolve cần có vào tài khoản và giao dịch. Đáp lại tình hình này, Evolve đã điều hành nhanh chóng và quyết định để bảo vệ an ninh của tiền của người dùng cuối và đảm bảo tuân thủ với các luật pháp áp dụng. Như một biện pháp phòng vệ, chúng tôi quyết định đóng băng hoạt động thanh toán và thẻ cho đến khi chúng tôi có thể khôi phục quyền truy cập vào bảng thông tin cũng như nhận thông tin và báo cáo tài khoản và giao dịch cần thiết. Mặc dù chúng tôi hiểu rằng điều này có thể gây phiền toái, bước này đã được thực hiện với sự cân nhắc cao nhất về an ninh và tính toàn vẹn của tài khoản người dùng cuối. Evolve tiếp tục làm việc chăm chỉ để có được thông tin cần thiết từ Synapse.”

Người phát ngôn bổ sung rằng Evolve không mở khóa hoạt động này vì “Synapse đã không cung cấp thông tin giao dịch và tài khoản hàng ngày mà cần thiết để xử lý các giao dịch…Việc đóng băng tài khoản là một biện pháp phòng vệ để giảm thiểu rủi ro cho người dùng cuối và cho Evolve. Trong thời điểm này, Evolve không biết bất kỳ khoản tiền người dùng nào bị mất do Synapse từ chối quyền truy cập vào bảng thông tin của Evolve.”

Giá mua trước đây 9,7 triệu USD mà TabaPay sẽ trả cho tài sản của Synapse đáng kể thấp hơn so với hơn 50 triệu USD vốn rủi ro mà Synapse đã huy động từ các nhà đầu tư như Andreessen Horowitz, Trinity Ventures và Core Innovation Capital qua thời gian.